算法交易
為專業交易員和資產管理公司提供算法執行服務——優化策略（智能TWAP/VWAP、POV和到達價格等）、智能訂單切片和市場影響減少，實現可驗證、一致、透明的結果。
化挑戰為解決方案
主要障礙
在執行大額交易時，交易員經常面臨以下挑戰：
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高交易成本
接受者費用、滑點和市場影響隨訂單規模增加，推高成本。
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手動流程：低效且易出錯
手動訂單切片和下單難以跟上快速變化的市場條件。
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缺乏交易隱私
在單一場所集中交易會向競爭對手暴露策略，他們可以追蹤和跟隨您的交易。
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難以隱藏訂單
當您的訂單被暴露時，同時實現最優價格和高效執行變得不可能。
我們如何幫助
我們的算法執行具有跨交易所和跨資產訂單切片和路由功能，使專業客戶能夠實現以下結果：
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降低執行成本和滑點
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提高做市商參與度和改善執行品質
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最小化資訊洩露和市場影響
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為結構化產品和對沖策略提供可靠、可擴展的執行
核心算法產品
TWAP / VWAP / Boost TWAP / Boost VWAP
POV（成交量參與）
到達價格
Alpha增強（Alpha/流量Alpha驅動）
TWAP / VWAP / Boost TWAP / Boost VWAP
Key Advantages
在定義的時間視窗內控制交易節奏，執行價格盡可能接近時間加權或成交量加權平均價格。
使用場景
主要流動性數位資產的大額買入/賣出訂單。
DAT上市公司和機構客戶的投資組合再平衡和頭寸輪換。
Performance
在適當的市場條件下，與簡單的接受者執行或手動訂單切片相比，執行成本可降低50-90個基點，做市商成交比例顯著提高。
TWAP / VWAP / Boost TWAP / Boost VWAP
Key Advantages
Control trading cadence within a defined time window, with execution prices trading the time-weighted or volume-weighted average price as closely as possible.
Use Cases
Large buy / sell orders in major, liquid digital assets.
Portfolio rebalancing and position rotation for DAT-listed companies and institutional clients.
Performance
Under suitable market conditions, compared with simple taker execution or manual order splitting, execution costs can be reduced by 50-90 bps, with a materially higher marker fill ratio.
POV
(Participation-of-Volume)
Key Advantages
Trade in line with real-time market volume, adapting participation to follow liquidity while minimizing information leakage.
Use Cases
Less liquid or more volatile trading pairs.
Gradual position entry or exit with low market impact.
Arrival Price
Key Advantages
Benchmarks execution against the Arrival Price, dynamically balancing execution cost and opportunity cost to stay close to the reference price.
Use Cases
Price-sensitive large trades aiming to execute near current market levels.
Execution needs of DAT-listed companies during announcement or trading windows.
Alpha Enhancement
(Alpha / Flow Alpha-Driven)
Key Advantages
Enhances traditional execution algorithms with proprietary price and order-flow alpha signals.
Use Cases
Precision execution of high- and mid-frequency quantitative strategies.
Multi-asset, multi-venue portfolio execution.
TCA Overview (Indicative)
In certain live trading scenarios, our alpha-enhanced execution has achieved incremental cost savings of ~1-3 bps in large-cap assets and ~2-6 bps in lower-liquidity assets versus baseline execution.
Based on historical trades and internal TCA analysis; illustrative only and not indicative of future results.
功能與優勢
向下滿動查看更多
01
大額訂單的成本高效執行 '/%3e%3c/svg%3e)
TWAP/VWAP、POV、到達價格和Alpha增強算法的組合在不同市場環境中優化性能，相比純接受者策略或手動訂單切片，顯著降低總執行成本。
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最大化做市商比例，提升執行品質
在定義的風險限制內，算法優先考慮做市商執行，優化費用和價差捕獲。實證結果顯示在大多數市場中做市商參與度達70-90%。
02
03
隱藏交易意圖，減少市場影響 
通過智能切片和跨時間、價格和場所路由大額訂單來隱藏交易意圖，減少訂單簿壓力和被發現或後續市場影響的可能性。
強大的TCA和持續優化
我們的內部交易成本分析（TCA）系統持續監控滑點、成本節約、做市商比例和參與率，將洞察反饋到模型校準中，實現可量化、可比較的執行性能。
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05
機構用例的深度定製 
面向量化公司、對沖基金、自營交易台、上市數位資產財務公司和家族辦公室的機構執行解決方案，支持API集成、策略定製以及結構化產品對沖和再平衡。
許可和合規披露
01
我們的交易執行服務嚴格作為技術支持提供。不提供全權投資管理，不進行公開募資或招揽。
02
客戶保留對交易指令和策略的完全和最終決策權。我們僅根據客戶定義的參數和策略邏輯執行訂單。
03
執行、清算和託管由合作的持牌交易所、經紀商或其他持牌對手方執行，符合各自的監管框架和適用規則。
本文件不應被解釋為投資建議或買入、賣出或持有任何數位資產的建議，對任何投資表現、回報或損失結果不提供保證或擔保。